他们腰缠万贯，他们拥有不少社会资源，他们不满足拥有自己的实业，对某一个投资领域也如痴如醉。面对新的一年，他们有了怎么样的理财打算？

　　在通胀和加息预期下，本报记者特地采访了四位这样的银行高端客户，听听他们对2010年的理财规划。虽是各家之言，但在专家的深度点评下，也许会让你在2010年的理财道路上，走得更远。

    热点词——房地产

    理财人物：张先生，37岁，现在杭州从事食品行业，生意不错，收入稳定。对房地产投资深感兴趣，平时拿剩余的流动资金投资二手房，多为公司附近的二手房，对价格行情较为熟悉。去年买进卖出共5套二手房，赢利约250万元。目前在杭州还没有不动产。不炒股也不买基金。

    个人理财计划

    预计2010年房地产涨幅没有2009年大，利润没有去年那么可观，但仍会有小幅增值空间。刚在这几天买进几套二手房，选择的都是性价比较为实惠的住房，如同一个小区，现在市场价为2万/平方米，手头这套可能只有1.6万元/平方米，购房有银行贷款。去年出手的二手房都是经过装修的，今年不打算装修，现在的行情下，装修与否，没什么价值可以提升。

    个人认为，楼市救市政策可能会在6月左右出台，加上暑假期间来杭州城区购房者会增多，7至10月可能会有一波行情，不过也要看政府的政策。目前房子也挂在中介出售，如有合适的买主，也会考虑出手。

    理财建议：今年楼市投资以“稳”为主

    对吴先生来说，他2010年的投资，最大的风险是他的假设不成立，但因为是未来的事，谁也说不准。如说有另外一个风险，那就是快进快出的方式，毕竟现在的市场不同于2009年，市场成交不旺，万一“快出”不成，市场不配合，每月还要向银行支付房贷利息。

    楼市是资金推动型的，其资金供应方主要在银行，受信贷政策调整影响，银行对楼市资金的投放也会有所调整，但春节前杭州楼市会显得波澜不惊。

    个人认为今年楼市会出现调整，会有机会出现。但楼市价格出现松动时，要先观望，看是否有合适的时间点。

　　此外，今年的楼市投资，对某些人是合适的，对某些人士却并不合适。合适的人群指资金充沛、出于保值的目的、手头拥有不动产的。对于纯粹作短线的、喜欢快进快出的、自己手头没有不动产的，今年不合适作房地产投资。2010年如投资楼市，以“稳”为主。（点评专家：深发展杭州分行个贷中心主任杜志良）　

    热点词——基金

    理财人物：叶女士，经商人士。自2007年在基金市场赚过钱以来，一直对基金情有独钟。在个人的资产配置中，基金占了50%，保本保收益产品占了40%，持有10%的现金。投资风格较为激进，基金品种中基本为股票型基金，去年基金收益近50%。

    个人理财计划

    1月基金满仓，里面约有1500万资金。眼看股市震荡较为厉害，拿捏不准下一步宏观政策，融资融券和股指期货又要推出，加上加息预期等，在看不清后市的情况之下，目前基金仓位降得很低。

    在看不清今年后市的情况下，在年前给自己做了新的规划，打算根据技术面来操作，沪指在5日均线以下，抛掉基金里的资金；沪指在5日均线以上建仓和持有基金。

　　在银行理财产品方面，会选择国债，以及半年期左右的保本保收益产品。

　　理财建议：目前降低股基和指基持有比例

    叶女士对自己的资产做了一定的配置，但我们觉得考虑市场情况是一个方面，叶女士更应该从自己家庭的风险承受能力出发，来对现有资产做一个调整。

    对风险承受能力不高的客户，或是一些考虑资产保值并稳步增值的高端客户，我们根据不同产品过往收益的上下限，将客户现有资产在不同风险等级的产品中做一个合理的配比，即使是风险资产触及收益区间下限，资产组合仍然可以做到保本，如果经济大环境好，资产组合的收益自然会提高。后续要做的是根据资产组合中不同风险等级产品收益的变化，及时调整资产组合中不同产品的比例，不加大投资组合的风险，以达到资产保本的首要目的。

    此外，叶女士随着年龄的增长，风险承受能力也会逐步下降，那我们也要在资产组合中加大保障规划，近一步降低资产组合的风险系数。

    对基金投资来说，建议目前已经持有基金的投资者，整理一下现在手头上的基金，降低股票基金和指数基金的持有比例，如果市场行情不理想，股票型基金和指数型基金因为受到持股比例的严格限制，将会很受伤。

    另外，对于高端客户来说，可以选择基金的一对一产品或者是一对多产品，该类产品规模不大，投资各类资产的比例没有严格的限制，是以后中、高端客户选择购买基金的一种方式。对普通的投资者来说，可以选择一些口碑较好的基金管理公司的平衡型基金。（点评专家：浦发银行杭州分行金融理财师滕媛媛）　

    热点词——股权投资

    理财人物：陈先生，杭州一家企业的掌门人，目前股票、基金占个人财产的30%，房地产资产占30%，其它为个人流动资金，手头有PE投资项目。喜欢自己做股票、基金，业绩不错，还做点银行票据，每年有6%、7%的年收益。作为保障，有一定的保险，但在个人资产中占比很小。

    个人理财计划

    以前投资过商铺，下一步仍考虑找几个好的商铺，一方面每年有分红，年年拿到租金；另一方面考虑到自己年纪大，投资需有保障，不像以前一样做风险大的项目。

    有几个好的项目在谈，如加气站，为汽车提供天然气，作为个人的长远投资，预计随着新能源的普及，效益会逐年好起来。还打算在新年做点股权投资，有可能会上市的项目。以前几次股权投资都成功了，有这个经验。

    在银行理财产品方面，会考虑3年以内的理财产品。

    理财建议：投资PE基金或相关产品

    目前，国内有一些富裕的家庭或个人开始涉足股权投资，在投资PE的过程中应该注意一些问题。应当重点考虑人民币计价的资产。

    从全球投资者的投资地域看，基本上各国投资者都倾向将资产的主要部分配置于国内，尤其是亚太地区的富裕家庭或个人。在目前的国际经济环境下，我们预计主要成熟市场经济复苏还要很长一段时间，未来一段时间内，人民币对主要货币仍将呈现上升趋势。因此投资以人民币计价的资产将获得货币升值所带来的收益，加之一些新兴经济体，特别是中国经济整体受此次金融风暴的影响比较小，因此也成为各国投资者追逐的对象。

    建议投资PE基金或相关产品，而不是直接投资企业股权。配置PE资产主要有两种形式：一种是投资PE基金或相关产品，将资金给专业的管理人管理，另一种是自己做PE投资，直接投资企业股权。虽然我们看到有个别家庭或个人也自己从事PE投资，但这种方式对于家庭或个人的投资能力要求比较高，不适合多数富裕家庭或个人。因此，建议通过投资PE基金或相关产品，将资金交给专业的PE机构管理，而不是自己管理。尤其是对初次接触PE的投资者更是如此。

    目前是投资PE基金的较好时机。现在经济环境低迷使得各类传统金融产品的投资收益锐减，而此时正是考虑投资PE基金的良机。
　　（点评专家：浦发银行杭州分行金融理财师滕媛媛）

    热点词——收藏品

    理财人物：金先生，37岁左右，现在从事建筑生意。多年工作有400多万元积蓄，作为流动资金用来投资收藏品，常为了找到好的收藏品，在国内四处奔波。也曾因经验不足，在这方面吃过不少药。除爱好收藏，还有不少股票，资金方面分得很清楚。

    个人理财计划

    对2010年的理财规划，我已有了自己的设想。随着国内经济的日渐复苏，收藏品市场也在回暖，但发现很多藏家并不理性，一味追高，从国内一些拍卖行的成交情况来看，有的收藏品价格已经偏高。

　　新的一年，主要希望能收到一些好的高古陶瓷，但发现市场上的高古陶瓷有90%以上是假的，要找到真品并非易事一桩。如有好的玉器、字画，也会收一些。

    理财建议：抗通胀压力下艺术品会走俏

    收藏品市场经过前两年的盘整，随着国内市场经济的回暖，以及中国人与生俱来对收藏品的喜爱，整个收藏品市场又受到了大家的关注。

    高古陶瓷本身是稀有国家文物，见一件少一件，自身的稀缺性决定了东西的稀缺性。当然市场上也有鱼目混珠的，买时需理性，下手前要参考相关资料，请专家严格把关。心态上要平稳，用鉴赏的眼光，而不是投资的心态。

　　在抗通胀的压力下，预计除字画外，四大国石、和田玉、翡翠等稀缺性资源，也会受到老百姓的青睐。现在一些水平较高、颇具实力的当代书画家作品，经过前两年市场的下跌，虽然今年以来价格有所回升，但价格依然偏低。另外，近现代海派的作品也没有回升到应有的价值。